Tìm kiếm

Chương 4 Nghị định 52/2006/NĐ-CP: Phương thức phát hành trái phiếu

Lưu
Báo lỗi
Tình trạng hiệu lực: Hết hiệu lực
Chương 4
Phương thức phát hành trái phiếu
MỤC I. BẢO LÃNH PHÁT HÀNH TRÁI PHIẾU
Điều 30. Tổ chức bảo lãnh phát hành trái phiếu

1. Tổ chức bảo lãnh phát hành trái phiếu doanh nghiệp gồm các công ty chứng khoán và các định chế tài chính khác theo quy định của pháp luật.

2. Bộ Tài chính quy định tiêu chuẩn của tổ chức bảo lãnh phát hành trái phiếu và công bố công khai hàng năm để doanh nghiệp phát hành trái phiếu và các tổ chức bảo lãnh phát hành trái phiếu thực hiện.

Điều 31. Phương thức bảo lãnh phát hành trái phiếu

1. Việc bảo lãnh phát hành trái phiếu doanh nghiệp có thể do một hoặc một số tổ chức đồng thời thực hiện.

2. Trường hợp nhiều tổ chức cùng thực hiện bảo lãnh phát hành trái phiếu, thực hiện theo phương thức đồng bảo lãnh phát hành trái phiếu.

Điều 32. Phí bảo lãnh phát hành trái phiếu

1. Phí bảo lãnh phát hành trái phiếu do tổ chức phát hành thoả thuận với tổ chức nhận bảo lãnh phát hành.

2. Phí bảo lãnh phát hành trái phiếu được tính vào chi phí phát hành trái phiếu và hạch toán vào chi phí kinh doanh hoặc giá trị dự án, công trình sử dụng nguồn thu từ phát hành trái phiếu.

MỤC II. ĐẠI LÝ PHÁT HÀNH TRÁI PHIẾU
Điều 33. Tổ chức đại lý phát hành trái phiếu

1. Tổ chức đại lý phát hành trái phiếu là các công ty chứng khoán, tổ chức tín dụng và các định chế tài chính khác theo quy định của pháp luật.

2. Bộ Tài chính quy định tiêu chuẩn của tổ chức làm đại lý phát hành trái phiếu doanh nghiệp.

Điều 34. Phương thức đại lý phát hành trái phiếu

1. Tổ chức phát hành trái phiếu có thể uỷ thác cho một hoặc một số tổ chức cùng làm nhiệm vụ đại lý phát hành trái phiếu.

2. Đại lý phát hành thực hiện bán trái phiếu cho các nhà đầu tư theo đúng cam kết với tổ chức phát hành. Trường hợp không bán hết, đại lý được trả lại cho tổ chức phát hành số trái phiếu còn lại.

Điều 35. Phí đại lý phát hành trái phiếu

1. Phí đại lý phát hành trái phiếu do tổ chức phát hành thoả thuận với đại lý phát hành trái phiếu.

2. Phí đại lý phát hành trái phiếu được tính vào chi phí phát hành trái phiếu và hạch toán vào chi phí kinh doanh hoặc giá trị dự án, công trình sử dụng nguồn thu từ phát hành trái phiếu.

MỤC III. ĐẤU THẦU TRÁI PHIẾU
Điều 36. Phương thức đấu thầu trái phiếu

Tổ chức phát hành trái phiếu được lựa chọn các phương thức đấu thầu sau:

1. Đấu thầu trực tiếp tại doanh nghiệp phát hành trái phiếu.

2. Đấu thầu thông qua các tổ chức tài chính trung gian.

3. Đầu thầu thông qua Trung tâm giao dịch chứng khoán (Sở Giao dịch chứng khoán).

Điều 37. Nguyên tắc đấu thầu trái phiếu

1. Bí mật về thông tin của các tổ chức, cá nhân tham gia dự thầu.

2. Bảo đảm sự bình đẳng giữa các tổ chức, cá nhân tham gia đấu thầu.

3. Cạnh tranh về lãi suất giữa các tổ chức, cá nhân tham gia đấu thầu.

Điều 38. Đối tượng tham gia đấu thầu trái phiếu

1. Đối tượng tham gia đấu thầu trái phiếu là các tổ chức, cá nhân quy định tại Điều 8 Nghị định này.

2. Các đối tượng tham gia đấu thầu trái phiếu thông qua Trung tâm Giao dịch chứng khoán (Sở Giao dịch chứng khoán) phải đáp ứng đủ các điều kiện theo quy định của pháp luật.

Điều 39. Hình thức đấu thầu trái phiếu

1. Đấu thầu cạnh tranh lãi suất.

2. Kết hợp giữa đấu thầu cạnh tranh lãi suất với đấu thầu không cạnh tranh lãi suất.

Tỷ lệ trái phiếu đấu thầu không cạnh tranh lãi suất trong từng đợt đấu thầu do doanh nghiệp phát hành quyết định nhưng tối đa bằng 30% tổng khối lượng trái phiếu thông báo phát hành của đợt đấu thầu đó.

Điều 40. Phí đấu thầu trái phiếu

1. Phí đấu thầu trái phiếu do tổ chức phát hành thoả thuận với tổ chức được ủy quyền tổ chức đấu thầu trái phiếu.

2. Phí đấu thầu trái phiếu được tính vào chi phí phát hành trái phiếu và hạch toán vào chi phí kinh doanh hoặc giá trị dự án, công trình sử dụng nguồn thu từ phát hành trái phiếu (kể cả trường hợp tổ chức phát hành tự tổ chức đấu thầu trái phiếu).

Chapter IV

BOND ISSUANCE MODES

Section I. BOND ISSUANCE UNDERWRITING

Article 30.- Bond issuance underwriting organizations

1. Enterprise bond issuance underwriting organizations include securities companies and other financial institutions as provided for by law.

2. The Ministry of Finance shall provide for criteria for bond issuance underwriting organizations and publish them every year for bond-issuing enterprises and bond issuance underwriting organizations to comply with.

Article 31.- Modes of bond issuance underwriting

1. The enterprise bond issuance may be underwritten by one or several organizations at a time.

2. In case many organizations jointly underwrite the issuance of bonds, they shall do so by the mode of co-underwriting the issuance of bonds.

Article 32.- Charges for bond issuance underwriting

1. Charges for bond issuance underwriting shall be agreed upon between issuing organizations and issuance-underwriting organizations.

2. Charges for bond issuance underwriting shall be included in bond issuance expenses and accounted as business costs or into the value of projects funded with the proceeds from the issuance of bonds.

Section II. BOND ISSUANCE AGENCY

Article 33.- Bond issuance agency organizations

1. Bond issuance agency organizations are securities companies, credit institutions and other financial institutions as provided for by law.

2. The Ministry of Finance shall provide for criteria for organizations acting as enterprise bond issuance agents.

Article 34.- Modes of bond issuance agency

1. Bond-issuing organizations may mandate one or several organizations to act as bond issuance agents.

2. Issuance agents shall sell bonds to investors according to their commitments to issuing organizations. Agents may return any unsold quantities of bonds to issuing organizations.

Article 35.- Charges for bond issuance agency

1. Charges for bond issuance agency shall be agreed upon between issuing organizations and bond issuance agents.

2. Charges for bond issuance agency shall be included in bond issuance expenses and accounted as business costs or into the value of projects funded with the proceeds from the issuance of bonds.

Section III. BIDDING FOR BONDS

Article 36.- Modes of bidding for bonds

Bond-issuing organizations may opt for the following bidding modes:

1. Direct bidding at bond-issuing organizations.

2. Bidding through intermediary financial institutions.

3. Bidding through securities trading centers (stock exchanges).

Article 37.- Principles of bidding for bonds

1. Confidentiality of information supplied by bidding organizations and individuals.

2. Equality between bidding organizations and individuals.

3. Interest rate-based competition among bidding organizations and individuals.

Article 38.- Eligible participants in bidding for bonds

1. Eligible bidders for bond are organizations and individuals specified in Article 8 of this Decree.

2. Bidders for bonds through securities trading centers (stock exchanges) must meet all conditions required by law.

Article 39.- Forms of bidding for bonds

1. Bidding based on interest rate competition.

2. Combination of bidding based on interest rate competition and bidding not based on interest rate competition.

In each drive of bidding, the quantity of bonds put up for a bidding not based on interest rate competition shall be decided by issuing organizations but shall not exceed 30% of total quantity of bonds announced to be issued in that drive of bidding.

Article 40.- Charges for bond bidding

1. Charges for bond bidding shall be agreed upon between issuing organizations and organizations mandated to hold a bond bidding.

2. Charges for bond bidding shall be included in bond issuance expenses and accounted as business costs or into the value of projects funded with the proceeds from the issuance of bonds (including cases of bond bidding organized by issuing organizations themselves).

Bài viết liên quan

1 92 lượt xem
Trang trước
Chia sẻ
Trang sau